NPS: В дополнение к существующим активным и автоматическим инвестиционным опциям для подписчиков NPS теперь будет доступна новая опция под названием Balanced Life Cycle Fund.
Подписывайтесь на нас
NPS запускает ключевые изменения для улучшения пенсионного корпуса для инвесторов (Изображение: Freepik)
Новая пенсионная система: Управление по регулированию и развитию пенсионных фондов (PFRDA) ввело новую инвестиционную опцию под названием «Сбалансированный фонд жизненного цикла» (BLC) в рамках Национальной пенсионной системы (NPS) с 1 октября 2024 года. Цель этого фонда — помочь подписчикам автоматически корректировать свои инвестиции в зависимости от возраста и толерантности к риску.
Что такое сбалансированный фонд жизненного цикла (BLC)?
BLC будет распределять активы таким образом, который будет меняться по мере старения подписчиков. Для молодых инвесторов фонд будет иметь более высокий процент акций (акций), которые могут предложить лучшую доходность, но сопряжены с более высоким риском. По мере взросления инвесторов фонд постепенно перейдет на более безопасные инвестиции.
Распределение классов активов по возрасту
Balanced Life Cycle Fund корректирует распределение активов в зависимости от возраста, чтобы помочь управлять рисками. Для подписчиков до 45 лет распределение составляет 50% в акциях, 30% в корпоративных облигациях и 20% в государственных облигациях.
По мере того, как подписчики стареют, процент акционерного капитала постепенно уменьшается, в то время как распределение государственных облигаций увеличивается. Например, в возрасте 50 лет распределение составляет 40% акционерного капитала, 20% корпоративных облигаций и 40% государственных облигаций. К возрасту 55 лет и старше распределение смещается к 35% акционерного капитала, 10% корпоративных облигаций и 55% государственных облигаций, фокусируясь на более безопасных инвестициях по мере приближения выхода на пенсию.
Варианты инвестиций NPS для подписчиков
В настоящее время подписчикам NPS доступны два режима для инвестиций: Активный и Авто.
Выбор инвестиций NPS Active
Как следует из названия, подписчики контролируют распределение своих средств в рамках активного выбора. В рамках активного выбора инвестору NPS разрешено увеличивать максимальное распределение акций до 75% до достижения 50-летнего возраста. Это распределение должно снизиться до 50% к тому времени, когда возраст подписчика достигнет 60 лет. Остаток разрешается инвестировать в государственные ценные бумаги, корпоративные облигации и альтернативные инвестиционные фонды. Инвесторы также отмечают, что распределение в альтернативные инвестиционные фонды не должно превышать 5% от суммы взноса.
Инвестиции с автоматическим выбором в рамках NPS
В рамках опции инвестирования с автоматическим выбором, которая также известна как фонд жизненного цикла, инвесторам доступны три опции, а именно – 1) LC75 – Агрессивный фонд жизненного цикла, 2) LC50 – Умеренный фонд жизненного цикла и 3) LC25 – Консервативный фонд жизненного цикла.
Распределение акций в рамках автоматического выбора инвестиций NPS
Все три варианта инвестирования позволяют инвесторам иметь более высокие доли в капитале до достижения 35 лет. После 35 лет распределение акций продолжает постепенно уменьшаться. Например, LC75 допускает максимальное распределение акций в размере 75% до достижения 35-летнего возраста, а вклад в акционерный капитал со временем уменьшается по мере приближения подписчика NPS к 55 годам. Аналогично, LC-50 позволяет инвесторам выбирать максимальное распределение акций в размере 50% до достижения 35-летнего возраста. В рамках LC50 это воздействие акций продолжает уменьшаться с каждым годом, пока подписчик NPS не достигнет возраста 55 лет.
Согласно циркуляру PFRDA, “максимальное распределение акций в рамках сбалансированного фонда жизненного цикла должно составлять 50%, которое должно снижаться после достижения 45-летнего возраста по сравнению с 35 годами в рамках существующих фондов жизненного цикла.”
Однако PFRDA разъяснила, что не будет никаких изменений в существующих вариантах, таких как активный и Автоматический выбор в рамках NPS. Balanced Lifecycle Fund станет дополнительным вариантом инвестиций. Существующий Moderate Life Cycle Fund (LC50) продолжит быть выбором по умолчанию, заявила PFRDA.
