Коммунальные услуги были в ударе в этом году, поскольку энтузиазм по поводу растущего спроса на электроэнергию с использованием искусственного интеллекта подталкивает сектор вверх.
Показательный пример: ETF S&P 500 Utilities (XLU) вырос на колоссальные 29% в этом году — самый успешный сектор на сегодняшний день по сравнению с ростом более широкого индекса на 23%.
Большая часть прироста обусловлена энтузиазмом по поводу производителей электроэнергии, которые могут выиграть от бума электрификации, в том числе огромного аппетита технологических гигантов к центрам обработки данных на базе искусственного интеллекта и электромобилям.
По прогнозам, к 2050 году электричество станет крупнейшим источником энергии в мире, согласно недавнему исследованию McKinsey.
Коммунальные услуги добились лучших результатов в этом году.
Кроме того, пять из 10 лучших компаний, вернувшихся в индекс S&P 500 в этом году, были энергетическими компаниями, отметил Мэтт Сэлли, президент Tortoise Capital. «Коммунальные службы и инфраструктура средней полосы станут вторичными бенефициарами темы ИИ», — сказал он в недавней заметке.
Нет лучшего примера этой инвестиционной лихорадки, чем лидер индекса S&P 500 в этом году, производитель электроэнергии Vistra Corp (VST).
Акции компании из Ирвинга, штат Техас, выросли на 243% с начала года, превзойдя даже тяжеловеса ИИ Nvidia (NVDA), которая выросла на 186% за тот же период.
В четверг аналитики JPMorgan начали освещение Vistra вместе с двумя другими фаворитами Уолл-стрит, Talen Energy (TLN) и Constellation Energy (CEG) — все с рейтингом «выше рынка»,
Аналитики заявили, что независимые производители электроэнергии (НПЭ) выиграют от «смены парадигмы спроса на электроэнергию» на фоне структурных попутных ветров, таких как перенос производства на чужие территории, тенденции электрификации и развитие центров обработки данных.
«Мы не видим роста предложения на конкурентном рынке, соответствующего этому спросу, что позволило бы НПЭ получать сверхбольшую прибыль в течение длительного периода времени», — заявили аналитики. написал Джереми Тонет из JPMorgan и его команда.
Как отметила Джули Хайман из Yahoo Finance, недавние заголовки, такие как Microsoft (MSFT) объединяется с Constellation Energy для перезапуска ядерного реактора на Три-Майл-Айленде, и Amazon (AMZN) скупает кампус центра обработки данных у Talen Energy, выдвинули Big Tech и его ненасытную потребность в электричестве в центр внимания.
Но огромные результаты XLU в этом году заставляют задуматься — достигли ли они рекордных максимумов??
Поскольку более широкие рынки достигли исторических максимумов, может быть хорошей идеей продолжать инвестировать в защитные акции, такие как коммунальные компании, которые приносят дивиденды, сказал Бернс МакКинни, управляющий директор и старший портфельный менеджер NFJ Investment Group.
«Кажется, мяса на костях стало немного больше», — сказал МакКинни, имея в виду предстоящий рост.
Если XLU сохранит свой годовой прирост в 29,1%, это будет лучший годовой показатель для сектора.
Инес Ферре — старший бизнес-репортер Yahoo Finance. Подпишитесь на нее в X: @ines_ferre.
